愛克股份(300889)2023年半年度董事會經營評述內容如下:
一、報告期內公司從事的主要業務
(一)主要業務(資料圖)
深圳愛克萊特科技股份有限公司,成立于2009年9月,是一家集LED智能照明產品、智慧城市管控云平臺設計、研發、生產、銷售、服務于一體的國家級高新技術企業,致力于為全球客戶提供技術領先穩定可靠的智能照明及物聯網控制系統綜合解決方案。公司經過十年艱苦卓絕的奮斗,于2020年9月在深圳證券交易所創業板成功上市,成為智能景觀照明產品供應領域首家上市企業。公司經過多年發展,在智能控制系統、智慧景觀照明、智慧道路照明領域積累了豐富的項目經驗。依托行業領先的創新技術、穩定可靠的品質以及全方位的優質服務,公司是迪拜世博會中國館指定供應商,武漢軍運會戶外智能照明云控平臺及產品主力提供商,青島上合組織峰會主題燈光控制系統及產品主力提供商,廈門金磚會議主題燈光產品主力提供商,杭州G20峰會錢江新城主題燈光點光源產品及控制系統主力提供商,深圳改革開放40周年慶典CBD燈光秀點光源產品獨家提供商;同時也是北京、上海、廣州、重慶、天津、南京、南昌、海口、福州、長沙、西安、鄭州、太原、成都、長春、沈陽、哈爾濱、呼和浩特、昆明、合肥、南寧、烏魯木齊等30余個大型城市整體燈光項目控制系統及產品主力提供商。公司通過收購佛山市順德區永創翔億電子材料有限公司及新設全資子公司永創翔億(佛山)新能源材料技術有限公司快速切入新能源材料領域,并憑借技術研發、生產工藝、規模化等優勢,迅速開展新能源電池領域的膠粘、絕緣及安全防護材料的研發、生產制造及市場推廣。目前擁有配方開發、膠水研制、涂布、精密分條、分切、刻碼、模切及檢測全流程生產能力,為新能源電池領域提供安全解決方案。(二)公司主要產品1.公司主要產品示例公司將以“為全球客戶提供穩定可靠的LED景觀照明系統與產品”為核心目標,秉著“一手抓質量,一手抓創新”的發展方針,加強品牌建設、增強自主創新能力、加大研發投入、追求卓越質量、不斷豐富產品品類、提升產品品質、完善售后服務。公司在保持自身在點光源、線條燈、洗墻燈和投光燈等產品優勢的同時,拓展了新能源電池膠粘及絕緣安全防護材料產品板塊。目前公司主要產品分為以下四大板塊:(1)景觀照明(2)智慧道路照明(3)智慧燈飾(4)新能源電池膠粘及絕緣安全防護材料膠粘、絕緣及安全防護材料2.公司主要產品技術公司將以“為全球客戶提供穩定可靠的LED景觀照明系統與產品”為核心目標,秉著“一手抓質量,一手抓創新”的發展方針,在提升產品品質的同時,積極推動技術研發,激發研發人員創新意識,在原有的產品開發經驗和行業技術積累的基礎上,不斷探索新技術、新領域,滿足客戶多樣化、個性化需求,為公司中長期發展提供持續動力。公司主要產品技術如下:(1)景觀照明LED景觀照明是涉及到材料器件研制、光學結構設計、電子線路、燈具開發、照明效果與視覺匹配等多學科交叉的高新科技領域,其實現是建立在光管理、熱管理、結構、控制與驅動等各種應用端技術的基礎上。公司的景觀照明燈具產品主要用于戶外建筑物立面燈光效果顯示,涵蓋LED光源在景觀照明領域的絕大部分應用。根據產品功能、形態、功率及呈現燈光效果不同,景觀照明燈具可細分為點光源、線條燈、洗墻燈及投光燈等。公司成立以來始終重視基礎研究和應用創新,經過多年產品研發、技術創新和積累,掌握了一系列相關產品核心技術,(2)智慧道路照明公司的道路照明燈具系列是基于智慧城市照明基礎設施建設,重點打造的面向未來的標準的智慧城市燈具,全系列燈具是一個開放、高效、可在線升級的硬件平臺產品,可以隨著智慧城市功能的擴展,無縫延展出更多的智慧應用。采用模塊化燈具概念,使得基于系統可進行集成。每款燈具都配備了標準的智慧機械接口、電氣接口、控制接口,可現場實現傳感器、控制系統及其他智慧硬件的在線擴展和升級。從燈具、控制器、傳感器,到軟件和配件,提供可靠的系統解決方案。道路照明系列擁卓越的照明效果,可以大幅度的提升道路公共空間的安全水平。同時,環境適應性精準配光設計、高效的PCI散熱技術、模塊化標準接口技術的適用,使得公司的道路照明系列產品對保護自然和環境也可做出了積極的貢獻——配合智能控制系統及獨特的節能設計它能減少高達80%的能耗。(3)智慧燈飾公司把物聯網技術、LED照明控制技術、無線通信技術、語音識別技術、移動端應用程序開發等技術應用于照明產品,帶給用戶高品質、智能化、豐富多彩的用光體驗。目前已經擁有智能基礎照明、智能燈飾等產品線。公司智能產品主要覆蓋家居照明、氛圍燈飾主流品類,不斷豐富SKU,產品銷往北美、歐洲、英國等海外多個國家和地區。(4)新能源電池膠粘及絕緣安全防護材料產品主要包括鋰電芯材料系列(終止膠帶、高溫膠、熱熔膠、保護膜等)、鋰電池pack材料系列(茶色膠帶、啞黑膠帶、雙面膠、模切產品等)、汽車動力電池模組材料系列(電芯絕緣貼膜、模切件、結構膠、導熱膠、密封膠等),涵蓋數碼消費類鋰電池、汽車動力鋰電池、儲能鋰電池等應用領域。(三)主要經營模式1.采購模式公司的采購模式為“以銷定產、以產定購、適量庫存”,采購部門根據銷售訂單與原材料庫存情況,同時參考市場價格趨勢、交貨周期、供需平衡等相關因素確定采購需求。公司原材料包括標準件和定制件。標準件是通用標準產品,直接向市場采購,定制件由供應商根據公司的設計圖紙和工藝要求進行定制加工。2.生產模式景觀照明及智慧道路照明產品:采取訂單化生產模式。公司根據客戶的設計方案進行景觀燈具及安裝方式的細節設計并安排生產,通過公司具體的產品設計保障亮化效果的實現。訂單化生產模式采用“以銷定產”的計劃管理模式,根據已經獲取的客戶訂單,嚴格按照客戶對產品的要求制定生產計劃。控制系統及小部分線條燈和洗墻燈:采取標準化生產模式。標準化生產模式針對公司的小部分產品,設定安全庫存量,每月月初根據安全庫存、歷史及預測銷售數據,結合公司實際生產能力制定生產計劃。智慧燈飾:采取標準化、自動化生產模式,公司可根據市場需求批量生產,具備大批量生產能力。新能源電池膠粘及絕緣安全防護材料:主要采取的生產模式為“以銷定產+計劃生產”,一方面,根據已經獲取的客戶訂單,嚴格按照客戶對產品的要求制定生產計劃;另一方面,部分標準通用的功能性生產單元按照市場預期安排一定數量的備產產品,以縮短交貨時間,提高產品發貨速度和交付效率。3.銷售模式公司產品銷售包括國內銷售和海外銷售,以國內銷售為主;國內銷售主要以直銷為主,經銷為輔;海外銷售采用直銷模式。景觀照明:由于景觀照明項目產品定制化要求高、供貨量大、供貨時間集中的特點,公司景觀類照明產品直接銷售主要面對國內和國際市場終端客戶,根據客戶要求生產。直接銷售模式能充分匹配客戶產能需求,保證完成項目的及時性;景觀照明的中、小項目眾多,分布地域廣,利用經銷商在當地的渠道優勢,可有效拓展中小項目的數量,擴大公司銷售觸角。智慧道路照明:近年來公司通過技術研發和項目經驗的積累,創造性滿足客戶需要,并積極擴展延伸公司產品線。依托智慧城市道路照明綜合管控云平臺,公司將智慧路燈智能硬件的技術能力與智慧云控平臺的系統集成能力結合起來,逐漸從照明的產品銷售拓展為智慧路燈產品提供、智慧城市道路照明控制系統集成、智慧城市運營等全產業鏈的銷售模式。新能源電池膠粘及絕緣安全防護材料:主要以直銷為主,公司新能源電池膠粘及絕緣安全防護材料產品主要面對終端客戶直接銷售,充分匹配客戶產能需求。4.研發模式公司產品研發以自主研發為主。研發流程由立項申請、方案設計、首樣確認、試產驗證、量產評估、產品發布、生命周期管理階段7部分構成。公司產品自主研發采用集成產品開發(IPD)模式,采取產品研發責任人負責制,組建跨部門協作團隊如:研發中心、資材中心、制造中心、品質中心等專業人員,從開發初期階段開始參與,對開發過程提出問題、擬訂改善方案等,通過相互協作推進產品量產。公司同時制訂了《設計開發控制程序》,針對研發新產品進行流程管理,并在執行過程中進行持續優化。新能源電池膠粘及絕緣安全防護材料擁有配方開發、膠水研制、涂布、精密分條、分切、刻碼、模切及檢測全流程研發生產能力,與中山大學、華南理工大學建立了“產學研”的合作機制,設有博士工作室及研發中心,是廣東省高能量密度的鉀離子電池專用膠粘帶工程技術研究中心,擁有新能源領域數十項發明專利及實用新型專利。(四)公司所處行業地位1.行業競爭狀況景觀照明行業:近年來,行業涌現出眾多中小規模企業,市場競爭較為激烈。目前,受宏觀經濟增速放緩的影響,行業部分中小廠家生存艱難,公司依托上市平臺整合資源,將外延式發展和內生式增長相結合,進一步提升市場占有率以鞏固公司的領先地位。智慧城市照明云控平臺及智慧道路照明:行業競爭狀況持續增強,公司需要與政府、城市規劃部門等有關部門緊密合作、拓展市場,根據市場需求定制產品和服務以滿足客戶的需要。公司將不斷提高技術實力、產品創新能力、市場拓展能力和售后服務水平,以期在激烈的市場競爭中取得優勢和領先地位。智慧燈飾:公司生產的CSP燈帶具有顏色一致性高,無色差;五面無死角發光,光色清透,無暗區,無顆粒感;可隨意彎折造型等特性。公司目前擁有CSP燈帶產線11條,日產能可達到30000M,成品一次通過率可達到99.97%,出貨良率為100%,處于行業領先地位。新能源電池膠粘及絕緣安全防護材料:受益于動力電池的持續放量,動力電池專用PET絕緣膜系列(藍膜)、超強耐電解液電池膠帶及間隔電池膠帶等新能源電池領域的膠粘及絕緣安全防護材料的市場需求量穩步增長。隨著行業競爭加劇,公司將基于自身在渠道建設、產品質量、品牌優勢方面的積累,加快核心技術能力的構建,通過提升產品質量、生產品質及良率、擴大產能、材料降本、工藝創新,推進流程與數字化能力建設,助力業務發展,為客戶提供更優質的產品和服務。2.公司行業地位公司是國家級高新技術企業,已被認定為廣東省景觀LED工程技術研究中心。公司產品被認定為廣東省名牌產品,產品通過了CCC認證、CE認證、CQC認證及ROHS認證;公司檢測中心榮獲中國合格評定認可委員會CNAS證書;公司已通過軟件開發CMMI三級認證;公司參與編制的《城市景觀照明設備防雷技術規范》《LED夜景照明應用技術要求》《夜景照明集中控制平臺工程技術規程》《城市景觀照明工程技術標準》《智能照明控制系統技術規程》《夜景照明LED點光源及系統技術規范》《城市道路照明設施運行維護技術標準》《健康照明用集成式LED燈性能要求》等標準文件已發布實施。經過多年發展,公司在行業內已經形成較高的市場知名度,與下游知名景觀亮化施工企業保持穩定的供銷關系。公司憑借產品質量、技術、交期、售后服務等優勢在LED戶外景觀亮化領域,樹立了“愛克”良好的品牌形象,愛克股份為景觀照明行業的領先企業,不管是在市場占有率還是公司的綜合實力等方面都位居行業領先地位。目前公司產品已覆蓋建筑景觀照明、文旅景觀照明的全系列產品,已成為景觀照明領域能為客戶提供景觀照明完整解決方案的廠商,公司自研自產從景觀照明系統方案頂端的智能云控平臺,到設備端所有專用的控制設備,到燈具產品端的全品類全系統不同定位的產品。公司通過近幾年的市場培育和布局,公司將智慧路燈智能硬件的技術能力與智慧云控平臺的系統集成能力結合起來,能夠為客戶提供全方位的產品及服務,已具備較強競爭力。控股子公司佛山永創翔億是國家高新技術企業,專注于新能源電池領域的膠粘、絕緣、安全防護材料的研發、制造及市場推廣,是細分領域的知名企業。為協同配套佛山永創翔億發展,公司新設立的全資子公司佛山永創新材規劃建設13條先進涂布線,規劃產能水平處于行業前列。截至報告期末,廠房裝修、設備采購已基本完成,正在進行自動化生產線設備安裝及調試運行。(五)行業的周期性和季節性報告期內,國內宏觀經濟運行呈現出周期性波動,公司所處的行業也表現出一定的周期波動特征,下游行業存在景氣度不達預期以及消費需求低迷的情況,導致公司產生訂單減少、銷售放緩、回款緩慢等問題。(六)業績驅動因素報告期內,公司實現主營業務收入409,623,585.31元,較上年同期上升15.05%,系本報告期內新能源材料收入增加所致;主營業務成本為288,157,929.18元,較上年同期上升12.53%;毛利率為29.65%,較上年同期上升1.57%。LED業務方面:報告期內LED業務銷售收入為345,634,721.23元,同比下降2.93%,營業成本為238,795,866.99元,較上年同期下降6.75%;毛利率為30.91%,同比上升2.83%。業績相對同期下降下降主要原因為:1、地方財政收緊,市政項目相對減少;2、房地產市場持續低迷,市場需求量下滑。毛利率同比上升主要原因為:報告期內部分原材料市場價格整體有所下降,同時公司加大了采購管理力度,增強了采購議價能力。新能源材料業務方面:報告期內公司收購的控股子公司佛山永創翔億的銷售收入為63,988,864.08元,營業成本為49,362,062.19元,毛利率為22.86%,是公司業績潛在增長點。二、核心競爭力分析(一)科技創新及研發的優勢作為國家級高新技術企業,公司始終堅持技術創新,參與編制起草多項國家及地方行業標準,公司擁有中國合格評定國家認可委員會CNAS認證的實驗室,榮獲“廣東省工業設計中心”“廣東省景觀LED燈工程技術研究中心”。公司設有智能研究院,經過多年潛心研發出基于智慧物聯控制技術的智慧物聯綜合管控云平臺,應用于智慧道路照明、智慧文旅、智慧燈光、智慧運維等智慧城市領域,該綜合智慧管控云平臺技術先進,業內領先,已成功運用于多個國家級重點項目。截至本報告期末,公司累計獲得軟件著作權23項、431項專利,其中包含發明專利28項,實用新型專利193項,外觀設計專利210項。公司持續推動技術研發,激發研發人員技術創新意識,瞄準前沿技術領域展開探索與研究。追蹤行業技術發展動向,在原有的產品開發經驗和行業技術積累的基礎上,不斷探索新技術、新領域,滿足客戶多樣化、個性化需求,保證公司走在行業發展的前端,為公司中長期發展提供源源不斷的動力。(二)快速交付優勢公司進行了產品供應鏈的整合,為客戶提供“一站式”集成服務,幫助客戶提升采購效率,降低采購成本。照明產品交貨時限緊,對公司在產品個性化方案設計、大規模生產能力要求很高。公司采取了多種措施提升公司大規模生產能力,在生產方面具有聯動性、靈活性、負責任的優勢。一是客戶下單快、公司反應快、各部門準備快、生產交貨快。二是公司建立了協作緊、效率高、分工細的信息化流轉體系,研發、生產、質檢、采購等各部門緊密合作、快速聯動,實現了客戶訂單在各部門快速流轉,有效降低了信息錯配問題,提升溝通效率。三是客戶協調溝通及時,公司建立了以客戶為中心的快速響應機制,為客戶提供專業、深度、快速的溝通渠道以及售后服務。四是公司景觀照明和智慧道路照明生產線已實現部分自動化,大幅度提升了生產人均產能;智慧燈飾自動化產線已投入使用,可以滿足公司未來的產能需求。五是公司研發團隊人員多、實力強,可對客戶訂單進行快速設計,減少了客戶定制的實現時間;設立專門的效果設計小組,滿足中小客戶的快速效果設計需求;組織結構扁平化,層級精簡,客戶需求信息在決策層、技術層和生產層之間快速有效傳遞。(三)產品質量優勢公司自成立以來一直強化質量管理理念,“質量0缺陷、服務0投訴、交貨0延遲”是公司服務客戶的終極目標。經過行業內多年的深耕細作,在滿足安全生產、綠色環保的基礎上,建立了完善的質量控制體系。產品從設計環節開始即充分的論證和測試驗證,對原材料質量嚴格把關,對生產工藝設置過程控制,對核心工藝環節實施嚴格的抽檢制度,對于大型項目,還需進行一定數量的樣品可靠性測試。同時,公司產品也向國內知名檢測中心送檢(如國家燈具檢測中心、中國賽寶實驗室和國家電光源檢測中心等),以保障產品的質量。公司穩定可靠的產品質量為公司形成競爭優勢。公司2013年完成的南昌一江兩岸燈光秀項目、2015年完成的武漢兩江四岸長江燈光秀項目等,項目運行時間距今較長,目前均處于良好運行狀態,也印證了公司產品的質量。(四)品牌優勢及大項目經驗公司長期注重品牌建設,堅持以客戶為中心,以產品質量為企業的生命,多年來深受行業優質客戶的信賴,在長期的發展過程中建立了穩定的合作關系。憑借穩定的景觀照明控制系統和高品質的LED景觀照明產品,積累了多個大型示范性項目的成功經驗,成為全國多個大型城市整體景觀照明控制系統及產品的主力供應商,在長期競爭過程中通過品質優勢、技術優勢和服務優勢等逐步積累了品牌優勢。公司將利用各項優勢進一步拓展業務布局,增強客戶黏性,提高業務競爭力,逐步擴大市場占有份額,提升公司整體盈利能力。公司參與的大型知名項目包括:武漢第七屆世界軍人運動會主題燈光秀項目、深圳改革開放40周年慶典主題燈光秀項目、青島上合組織峰會主題燈光秀項目、廈門金磚會議主題燈光秀項目、杭州G20峰會錢江新城主題燈光秀項目、武漢兩江四岸長江燈光秀項目、西安14屆全運會燈光秀項目、成都31屆世界大運會燈光秀項目、北京冬奧會開(閉)幕式燈光秀項目、浙江諸暨西施故里智慧夜游提升采購項目、宜昌夜景項目、新疆阿克蘇城市亮化、莫斯科電視塔Ostankino亮化、吉林延吉市七十年慶亮化工程項目。這些項目投資金額大、實施規模范圍廣、交付質量要求高、技術難度復雜,是企業供應鏈管理、項目質量管理的綜合體現,幫助公司實現了品牌聲譽的積累。(五)客戶資源優勢經過多年行業深耕,公司與多家擁有“雙甲”資質的照明工程企業建立了長期、穩固的合作關系。近年來參與的國內眾多大型知名項目公司均為核心供應商,擁有豐富的項目經驗和客戶積累,顯著提升了公司的市場競爭力。公司的下游直接客戶包括多家上市公司或其子公司和行業內知名企業。核心子公司佛山永創翔億經過多年發展,動力電池各主流廠商均是其客戶,具有較大的發展潛力。三、公司面臨的風險和應對措施(一)宏觀風險公司所處行業與宏觀經濟發展周期及國家經濟政策息息相關,地方財政收入下滑、經濟增速放緩、宏觀經濟波動加大以及政府對行業相關政策導向性變化等因素都將影響公司的業務發展,若宏觀經濟出現不利變化,下游領域固定資產投資增速放緩,將會影響景觀照明行業市場需求,進而對公司業績帶來不利影響。應對措施:公司將密切關注市場需求以及宏觀經濟環境的變化,積極開發新業務,培育新的利潤增長點,保持生產經營的穩定和持續發展。(二)市場競爭風險景觀照明行業經過多年持續發展,已日趨壯大并步入成熟期。隨著美麗中國、綠色城市、夜游經濟等理念的深入人心及城市化進程的推進,照明工程行業開始吸引各類社會資本進入,行業內企業數量逐年增加,市場競爭較為激烈。隨著今后市場化程度的不斷加深和行業管理體制的逐步完善,景觀照明行業競爭將更為激烈,優勝劣汰的局面也將更加突出。隨著新能源行業快速發展,行業競爭日益加劇,國內外具有較強實力的競爭者紛紛入局新能源電池材料行業,若公司不能在技術研發、資金、生產工藝、品質質量及人才儲備等方面保持優勢,可能會出現市場份額下降風險,同時給新業務拓展帶來一定壓力。應對措施:公司將緊緊抓住國家貫徹“碳達峰”、“碳中和”低碳經濟發展戰略有利時機,大力發展智能景觀、智慧路燈、智慧城市及新能源電池材料業務,同時積極拓展新業務。(三)財務風險公司的財務風險主要體現在應收賬款回款方面,隨著公司業務規模不斷增長,應收賬款總額也在不斷地擴大,特別是回款周期長、回款風險大的問題一直存在。應對措施:公司針對應收賬款增長的情況成立了專門的催收小組及時跟進應收賬款回款情況,通過加強信用管理,采取非訴或訴訟方式等多種措施完善應收賬款管理機制。關鍵詞: