(相關資料圖)

賽輪輪胎（601058）2023年半年度董事會經營評述內容如下：

一、報告期內公司所屬行業及主營業務情況說明

1、公司主要業務情況

公司主要從事輪胎產品的研發、生產和銷售，2014年開始從事輪胎貿易業務。報告期內，公司主要業務未發生重大變化。

公司的輪胎產品主要分為半鋼子午線輪胎、全鋼子午線輪胎和非公路輪胎，廣泛應用于轎車、輕型載重汽車、大型客車、貨車、工程機械、特種車輛等領域；輪胎貿易業務主要是海外子公司采取市場化運作方式，采購其他公司的輪胎產品并對外銷售。

公司目前在中國的青島、東營、沈陽、濰坊及海外的越南、柬埔寨等地建有現代化輪胎生產基地。公司在中國青島、加拿大多倫多、德國法蘭克福、越南胡志明建有研發中心，在各地工廠也建立了屬地化的研究部，搭建起了全球技術研發與試驗體系。公司在北美、德國、越南等地設有服務于當地及周邊區域的銷售網絡與物流中心，產品銷往歐、美、亞、非等180多個國家和地區。

2、公司主要經營模式

（1）輪胎產品經營模式

采購模式：每月末，公司會結合各類原材料的市場情況以及集團各工廠提報的原材料需求計劃制定采購策略實施方案。公司采購的主要原材料包括天然橡膠、合成橡膠、炭黑、鋼絲簾線等。其中，天然橡膠的價格一般以上海期貨交易所、新加坡商品交易所等公布的價格為參考，采取競標和磋商相結合的方式確定采購數量、價格及渠道，公司對天然橡膠的采購主要方式為長約和現貨相結合。其他主要原材料由公司和供應商依據市場價格協商確定采購價格。公司實施嚴格的供應商評審體系，并與國內外多家優質供應商建立了戰略合作關系，以保證主要原材料供應的穩定性及采購價格的競爭力。

生產模式：公司結合自身產品工藝特點、產品結構與生產規模，采取“市場客戶導向，全球供應鏈布局，敏捷快速交付”的生產模式。公司對戰略目標進行分解，針對市場趨勢及客戶需求，結合滾動銷售預測設定生產計劃。公司在工藝、設備、工裝標準化等方面不斷完善，形成了批量化、多品種同時生產的柔性生產體系，同時借助信息化系統對生產過程中設備開動、工藝執行、生產進度進行數字化實時監控管理，提升了生產效率，控制了生產成本。另外，公司還根據不同產品的全生命周期規劃庫存結構，以優化資源配置，緩解產銷矛盾。

銷售模式：公司產品主要采用經銷模式銷售，通過經銷商及其分銷商銷售給最終用戶；部分采用直銷模式，直接向車企或集團客戶出售輪胎。在配套市場，公司憑借過硬的品質和服務，已進入比亞迪（002594）、吉利、蔚來、奇瑞、長安、合眾新能源、零跑、中國重汽（000951）、三一重工（600031）、卡特彼勒、約翰迪爾、凱斯紐荷蘭、濰柴雷沃重工等多家國內外汽車企業的輪胎供應商名錄。在國內替換市場，公司對一級經銷商劃定銷售區域，經銷商在合同約定的銷售區域進行產品銷售，目前市場網絡已遍布中國34個省級行政區；公司統一制定產品的出廠價格，根據經銷商要求安排發貨；貨款結算以現款現貨方式為主，對部分優秀經銷商采取先期授信、貨到后一定期限付款的方式。公司在國內還與部分經銷商共同設立合資銷售公司，致力于打造廠商融合、產銷融合的行業新生態。在國外，公司對不同市場區域采取經銷商代理分銷模式，銷售網絡涵蓋北美、歐洲、東南亞和非洲等180多個國家和地區，并與多家國際大型經銷商建立了戰略合作關系；公司還于2014年收購了總部位于北美的本土化銷售公司——國馬集團，有效提升了公司對國外客戶的本土化服務能力。

（2）輪胎貿易經營模式

公司輪胎貿易業務主要由公司的海外子公司負責運營，該公司采取市場化運作方式，采購其他公司生產的輪胎產品，利用自己的銷售網絡對外銷售。

3、公司所處行業地位

公司是行業內首家采用信息化技術控制生產全過程的企業，先后榮獲“國家智能制造試點示范企業”“國家工業互聯網試點示范企業”“國家物聯網集成創新與融合應用示范企業”“國家服務型制造示范企業”等榮譽稱號，是行業內具有顯著產學研特色的高新技術企業。

公司與中國一汽等企業共建國內首個智能網聯研發功能性試驗場，與中國電信（601728）合作共建輪胎行業首個5G工業互聯網實驗室，與科大訊飛（002230）共建行業首個人工智能聯合創新中心，與青島科技大學聯合全球首發了橡膠輪胎行業的大語言模型——橡鏈云聊，擁有國內首家國產化輪胎全工序MES系統及首個投入使用的“橡鏈云”工業互聯網平臺。憑借在數字化及智能制造領域的不斷深耕與探索，公司登榜國家工信部等多部門發布的“橡膠輪胎智能制造示范工廠”，并作為唯一橡膠輪胎行業企業入圍國家首批“數字領航”企業。

公司是國家橡膠與輪胎工程技術研究中心科研示范基地，并承建輪胎先進裝備與關鍵材料國家工程研究中心、巨型工程子午胎與新材料應用國家地方聯合工程研究中心等科研平臺。公司是國內首家A股上市的民營輪胎企業，較早地利用資本市場助力企業不斷發展。同時，公司還是國內輪胎行業中最早在海外建立輪胎生產工廠的企業，目前在越南及柬埔寨建設的工廠已實現規模化生產經營，前瞻性的戰略布局已成為公司應對國際貿易壁壘的重要手段。

根據中國橡膠工業協會發布的“2023年度中國橡膠工業協會百強企業名單”（依據2021年第4季度及2022年前3季度營業收入合計數排序），公司位列第2位；根據美國《輪胎商業》雜志發布的“2023年度全球輪胎企業75強排行榜”及英國《Tyrepress》發布的“2023年度全球輪胎企業36強排行榜”，公司位列中國民族輪胎企業第2位，世界輪胎企業第12位。

4、公司所屬行業發展情況

（1）輪胎市場情況

2023年上半年，國民經濟恢復向好，國內輪胎市場逐漸回暖，輪胎工廠開工率處于較高水平，海外主要輪胎消費地區需求也逐步恢復。根據美國聯邦儲備系統數據，2023年上半年美國汽車零部件及輪胎店零售額同比增長5.68%，創近五年新高。中國橡膠工業協會輪胎分會提供的38家重點會員企業統計數據顯示：2023年1-6月，綜合外胎產量3.04億條，同比增長14.1%，其中全鋼胎、半鋼胎分別同比增長12.4%、15.4%。根據海關總署的數據，今年上半年中國輪胎外胎出口量達400萬噸，同比增長14.5%；出口金額100億美元，同比增長13.2%。

（2）上游原材料市場情況

輪胎生產的原材料主要由天然橡膠、合成橡膠、炭黑、鋼絲簾線等構成。上半年原材料價格整體呈現重心下移走勢。截至報告期末，天然橡膠及合成橡膠價格指數為近兩年以來新低；炭黑市場價格今年上半年呈現跌后反彈走勢，受原料高溫煤焦油價格持續下行等因素影響，1-5月中上旬炭黑市場價格持續震蕩下行且跌幅較大，5月下旬到6月逐漸有所回升；鋼絲簾線價格上半年呈先升后降趨勢，整體價格較去年同期有所下降。

（3）下游汽車市場情況

我國汽車市場在經歷過一季度促銷政策切換和市場價格波動帶來的影響后，景氣陷入相對低點，二季度隨著行業終端價格企穩，市場需求逐步恢復，上半年總體實現較高增長。據中國汽車工業協會統計，2023年1-6月，中國汽車產銷分別完成1,324.8萬輛和1,323.9萬輛，同比分別增長9.3%和9.8%。其中乘用車產銷分別完成1,128.1萬輛和1,126.8萬輛，同比分別增長8.1%和8.8%；商用車產銷分別完成196.7萬輛和197.1萬輛，同比分別增長16.9%和15.8%。

（4）海運費價格情況

2022年下半年以來，海運費多指數持續明顯下降，目前已恢復至前幾年的正常水平。根據上海航運交易所公告，上海出口集裝箱運價指數綜合指數（SCFI）報告期末收于953.60點，全年中位數及平均值分別同比下降76.37%、71.37%，四大遠洋航線全部呈下滑趨勢。2023年1-6月，波羅的海貨運指數（FBX）呈震蕩下降走勢，6月均值為1,358.77點，環比下降6.11%，同比下降81.10%。海運費價格的下降有助于降低輪胎企業出口成本或海外經銷商的采購成本，有利于提高輪胎企業的產品競爭力。

（5）國際貿易摩擦

近年來，中國輪胎行業呈現快速增長趨勢，但隨之而來的國際貿易摩擦給中國輪胎行業帶來挑戰。報告期內，世界范圍對華輪胎進行的反傾銷調查包括墨西哥對華乘用車及輕卡輪胎反傾銷調查、南非對華輪胎反傾銷調查、美國對華卡客車輪胎日落復審、巴西農業輪胎日落復審、歐亞經濟委員會對華載重輪胎反傾銷繼續制裁等。為規避或減少國際貿易摩擦帶來的負面影響，越來越多的中國輪胎企業更加重視和推進國際化布局。

二、經營情況的討論與分析

2023年上半年，在全球經濟增速放緩、地緣政治動蕩加劇、海外通脹居高不下等復雜的國際經濟環境下，我國積極統籌國內國際兩個大局，國民經濟持續恢復，總體回升向好。受全球部分市場終端需求收縮、匯率波動等因素影響，中國輪胎行業也面臨著很大挑戰。

在以上背景下，公司管理層緊盯戰略落地，堅持踐行“做一條好輪胎”的使命，取得了優異的經營成果：2023年上半年，公司輪胎產量2,568萬條，同比增長12.28%；輪胎銷量2,511萬條，同比增長12.30%；實現營業收入116.31億元，同比增長10.84%；實現歸屬于上市公司股東的凈利潤10.46億元，同比增長46.26%；實現歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益凈利潤11.34億元，同比增長62.06%；經營活動產生的現金流量凈額18.88億元，同比增長313.15%。報告期內，公司所做的主要工作如下：

1、液體黃金輪胎憑借其性能優勢獲用戶認可

報告期內，公司堅持以創新驅動發展的戰略，針對不同細分領域和使用場景持續推出更多品類的液體黃金輪胎，以滿足不同消費者的需求，產品也獲得了消費者的廣泛認可，為公司產品競爭力持續提升打下了堅實基礎。

2月16日，公司在國內線下門店推出了新能源EV、豪華駕享、都市駕馭及超高性能四大系列液體黃金乘用車輪胎新品，獲得了廣大消費者的認可，產品銷量呈不斷上升態勢。上半年，公司在青島、成都等地舉辦多場液體黃金輪胎試乘試駕體驗及“抖音金享推薦官”等系列推廣活動，以更貼合用的對話方式，與用戶同頻共振，讓車主們對公司液體黃金輪胎超強性能有更深刻的體驗感受。

配套方面，公司液體黃金輪胎可以助力配套車型發揮更好的性能表現。5月，公司參加東風華神汽車“919領先技術發布會”，并獲頒“技術創新貢獻獎”，東風華神汽車最新研制的高端快遞快運車型、ECVT車型均獨家配套液體黃金輪胎。6月5日，在宇通重卡新品上市發布會上，其最新研制的高端快遞、物流、干線運輸換電牽引車T680E和T5輕卡兩款車型，也獨家配套液體黃金輪胎。6月6日，配套液體黃金輪胎的三一魔塔1165電動重卡成功實現一次充電行駛800公里以上，打破了半掛式電動卡車單次充電行駛最遠距離的吉尼斯世界紀錄。

液體黃金輪胎從原材料選用、生產制造、產品使用和循環再利用的全生命周期內實現了綠色、低碳和可持續發展，可以有效減少汽車在行駛過程中的燃油消耗，減少二氧化碳排放。從原材料端來看，平均1條液體黃金卡車胎、轎車胎可分別減少二氧化碳排放約36公斤、8公斤；在輪胎生產制造階段，平均生產1條卡車胎、轎車胎可分別降低能耗37.2%、36.1%；從使用端來看，平均1條液體黃金卡客車胎、轎車胎可分別降低能耗4%、3%以上，使用液體黃金輪胎的新能源轎車可提高續航5%-10%。

2、持續深耕非公路輪胎業務，不斷增強公司競爭力

公司已深耕非公路輪胎領域多年，產品規格系列全、品質優，巨胎、礦卡等產品已經走在行業前列，也獲得了越來越多的國內外客戶認可。國內已與同力重工、徐工集團、三一重工、海螺集團、中國神華（601088）等公司進行合作，國外已成功配套卡特彼勒、約翰迪爾、凱斯紐荷蘭等公司。1月，公司對青島工廠非公路輪胎項目進行技術改造，改造完成后，該項目將全部生產49吋及以上規格的巨型非公路輪胎，該項目建設完成及逐步達產后，可以更好地滿足客戶需求，預計可進一步提升公司整體競爭力。

4月,100多輛整車配套公司非公路輪胎、承載質量達到90噸級的同力重工寬體車順利交車。公司輪胎自2022年底開始礦區裝車實測以來，經受住了礦區嚴苛的使用環境，使用過程中輪胎運行穩定，各項性能指標均表現優秀，深受終端用戶好評。

5月，公司21.00R35規格非公路礦用剛性輪胎實現單胎“超長待機”，創下公司非公路輪胎有記錄以來的最長運行時間。本次測試，該輪胎行駛了137,460公里，使用壽命達到1.5萬小時，遠超市場該類型輪胎的平均壽命，有效降低了礦山單公里運行消耗成本。

3、堅持強化品牌建設

品牌建設是公司持續推進的重要工作，公司長期對標國際一線輪胎品牌，全方位提升公司形象，加強品牌塑造和推廣。報告期內，公司通過參與國際展會、贊助國外體育賽事、汽車賽事、社會公益等方式賦能品牌建設，通過多渠道、多形式、多元化的品牌活動，持續積累品牌資產，不斷提升公司品牌在全球市場的影響力和競爭力。公司以805.72億元品牌價值位列《中國500最具價值品牌》榜單116名，品牌價值較去年增長120.04億元；公司還入圍Brand Finance品牌價值評估機構發布的2023年《全球最具價值輪胎品牌榜單》，位列輪胎行業第11位，成為中國最具價值的輪胎品牌。

公司積極擴大產品宣傳推廣力度，讓更多消費者了解公司產品。公司的液體黃金輪胎等優秀產品亮相青島、廣饒輪胎展會；公司液體黃金輪胎入選上海中國品牌日活動“創新100+”精品展區，并榮獲“中國品牌日·星耀獎”；公司液體黃金高端定制系列產品、輪胎全生命周期管理系統、碳足跡碳積分證書等，在深圳第二十一屆中國國際人才交流大會悉數亮相，進一步擴大了公司的品牌影響力。

公司積極參與FIA、IDC、DCGP、環塔拉力等全球著名汽車賽事，依托賽事傳遞品牌精神。報告期內，公司成為韓國最大賽事“CJ SUPERRACE GT CLASS”的獨家輪胎供應商，這也是韓國SUPERRACE首次與中國輪胎品牌供應商合作；公司PD系列輪胎成為KTM X-BOW CUP官方指定用胎；公司贊助的車隊在中國汽車飄移錦標賽(CDC)、2023中國環塔（國際）拉力賽均取得亮眼成績；公司成為越南越野車錦標賽唯一頂級贊助商，該錦標賽是越南舉辦的首次國際級職業越野車賽事，共有來自7個國家共85支車隊參賽，公司還為部分車隊提供越野車輪胎。

4、扎實推進數字化轉型

公司一直致力于輪胎行業信息化研究和應用，堅持走以信息化帶動工業化、以工業化促進信息化的兩化融合發展之路，推動企業轉型升級。

報告期內，公司申報的“訂單全流程數字化管控能力”項目獲得工信部“信息化和工業化融合管理體系AAA級認證”。這是目前全國范圍內兩化融合管理體系可申請的最高級別，標志著公司的信息化和工業化已進入深度融合，并處于行業領先水平。

8月，公司聯合青島科技大學發布了全球首個橡膠輪胎行業大語言模型：橡鏈云聊-EcoRubberChat。該平臺不僅能夠處理橡膠輪胎行業的相關數據和信息，還能夠與客戶進行智能交互，提供全面、專業的行業知識問答。

此外，公司繼續推進橡鏈云平臺建設，“橡鏈云”已打通3,200余家供應商、2,000余家經銷商以及70,000多家門店，并連接主機廠和車隊等。在海量互聯方面已經實現99%以上設備的互聯互通，并行采集點高達百萬級，年數據采集增長量達45億條以上。“橡鏈云”平臺被工信部認定為“面向重點行業的特色型工業互聯網平臺”，是行業唯一的國家級“數字領航”企業，對促進產業鏈上下游高效貫通，打造行業供應鏈，提供了強勁的數字化支撐。

5、以ESG理念推動長效健康發展

全球輪胎行業綠色發展趨勢不可阻擋，構建綠色產能、綠色工藝、綠色產品體系已成為輪胎企業建立長期市場競爭力的重要砝碼。公司將ESG理念融入經營管理，積極踐行綠色環保的發展理念，率先在行業內推動“雙碳”戰略，高度重視產業和產品的環保降碳要求。公司通過前瞻布局和積極實踐，大力推動輪胎全生命周期的綠色發展，通過綠色材料應用、綠色產品設計、綠色工藝開發，以及產品終端的綠色服務以及資源循環綜合利用等多重手段和措施，在保證安全、質量的前提下減少能源投入和消耗，從而有效降低碳排放，實現了輪胎全生命周期的綠色、低碳和可持續發展，能夠有力助推國家和行業“雙碳”目標的達成。

報告期內，公司積極探索落實節能措施。公司通過實施余熱余壓循環化改造，對生產制造過程中的余熱余壓資源進行回收利用，減少能源損耗；新上廢潤滑油回收利用系統，實現廢油回收利用；繼續推廣實施車間屋頂分布式光伏項目，提高光伏發電占比；對老舊高能耗基礎設施進行更新，升級為高能效等級的節電和節水設施；倡導高效照明和綠色辦公，從生產和生活的各個方面推進環保節能工作。

4月，憑借在ESG實踐方面的持續深耕與優異表現，公司榮獲《新財富》“最佳ESG信披獎”。7月，公司全資子公司深圳市賽輪科技有限公司率先參與“碳中和”示范，核查后得到深圳排放權交易所頒發的《碳中和證明》。

三、風險因素

1、國際貿易壁壘不斷增加的風險

近年來，美國、歐洲、墨西哥、南非、巴西等國家和地區通過加征反傾銷、反補貼稅等方式來限制我國生產的輪胎對其出口。同時，自2021年起，美國開始對自泰國、越南等東南亞產地進口的輪胎征收反傾銷稅或反補貼稅。為更有效地應對國際貿易壁壘，公司建設了柬埔寨工廠，目前柬埔寨未受到國際雙反政策影響。公司前瞻性的布局已成為公司應對國際貿易壁壘的有效舉措。公司作為首個在海外建設輪胎工廠的中國企業，未來會根據企業發展戰略、國際政策變化及市場環境等情況，充分發揮建廠經驗豐富、建設時間較短等優勢，認真論證和推進新生產基地的建設，以規避或減輕因國際貿易壁壘增加而帶來的風險。

2、原材料成本波動風險

天然橡膠、合成橡膠、鋼絲簾線、炭黑是輪胎生產的主要原材料，其中天然橡膠價格受到供求關系、國內外經濟環境、自然因素等多種因素影響，存在較大的波動性。同時，其他原材料則受國際形勢、行業政策等諸多因素影響，采購價格也具有不確定性。當前，公司通過與原材料企業簽訂戰略合作、長約等形式，以進一步降低采購成本，同時也會適時調整采購策略，時刻關注原材料價格波動情況，提高市場行情預測的準確度，以盡可能降低原材料價格波動對企業帶來的不利影響。

3、國內外市場競爭加劇風險

憑借著雄厚的資金實力、持續的研發投入以及多年以來建立的品牌及渠道優勢，部分國際輪胎巨頭的領先優勢仍較為顯著。同時，國內輪胎品牌的快速發展也使得國內市場形成了外資、合資企業與本土企業共存，市場集中度不高的多層次競爭格局。對此，公司已建立了較為完善的國際化營銷網絡，除在各地有經銷商或分銷商外，還在境外擁有專業的輪胎銷售公司，并在國內與部分地區經銷商成立了合資銷售公司，以此應對快速變化的市場形勢及更好地滿足客戶需求。

4、匯率波動風險

公司目前的外銷收入占比較大且海外子公司較多，匯率大幅波動會對公司外銷業務、以外幣結算的原材料采購成本、外幣資產與外幣負債等方面產生影響。對此，公司將密切關注外匯行情變動，并通過調整與上下游企業的結算條件及采取遠期結匯等外匯避險方式，以盡量減小匯率波動風險。 四、 報告期內核心競爭力分析 報告期內，公司核心競爭力未發生重大變化。

關鍵詞：